Eksplozja ceny, która zamienia się w silny trend: Jak łapać długie trendy u samych początków?

W obecnym numerze mamy próbę przyjrzenia się procesowi (!) w jaki sposób powstają i następnie przebiegają najsilniejsze trendy najlepszych spółek. Jest to spojrzenie inne od tradycyjnego, które przede wszystkim patrzy na fundamenty i skupia się na tym co sprawia, że pojedyncza spółka odnosi sukcesy. To podejście jest dobrze znane i praktykowane na cały świecie przez inwestorów.

Proponujemy podejście mniej znane: przyjrzenie się części wspólnej tego co dzieje się ze spółkami, które nagle wybijają się w swoich sektorach i zaczynają wzrosty, które trwają potem tygodnie, miesiące i lata.

Innymi słowy co się zwykle wydarza na rynkach, gdy spółki zaczynają duże wzrosty. Wiedząc to będziemy mogli prześledzić co się aktualnie dzieje z tymi, które warto obserwować. Co już się wydarzyło, co może lub powinno się wydarzyć, by wzrosty były jeszcze większe. Jak zwykle w którymś momencie musi pojawić się zainteresowanie największych, które też możemy w jakiś sposób ocenić lub wprost dowiedzieć się o nim z informacji, które fundusze muszą ogłosić. W trakcie wzrostów zwykle zdarzają się podniesienia ratingów, przez wielu uważane za mniej istotny czynnik – z jednym wyjątkiem. Ten wyjątek to sytuacja, gdy w krótkim czasie kilka instytucji oceniających podnosi ratingi spółki. Minimum trzy.

Tematowi powstawania i wyłapywania długich trendów poświęciliśmy trzy artykuły:

• Jak łapać długie trendy u samych początków?
• Co może sprawić, że ruch po początkowej eksplozji będzie kontynuowany?
• Wskaźniki pokazujące zainteresowanie dużych funduszy akcjami spółki.

Mamy też dwa wywiady ze znakomitościami.

Zainteresowanie największych graczy rynkowych spółką jest bardzo dobrym sygnałem co do jej przyszłości. Najwięksi potrafią wszechstronnie sprawdzić wszystkie ważne czynniki i kiedy (najlepiej) kilka dużych funduszy zaczyna zakupy to znaczy, że wierzą, że cena akcji spółki wzrośnie a jej perspektywy są dobre lub bardzo dobre.

Wskaźnikiem, który pokazuje zainteresowanie funduszy inwestycyjnych daną spółką, jest często wskaźnik przepływu kapitału od instytucji, znany jako „Institutional Ownership” lub „Institutional Holdings”. Mierzy on procent akcji firmy, które są w posiadaniu instytucji inwestycyjnych, takich jak fundusze emerytalne, fundusze inwestycyjne, fundusze hedgingowe czy banki inwestycyjne.

Innym powiązanym wskaźnikiem jest Net Institutional Purchases (Netto Zakupy Instytucjonalne), który pokazuje różnicę między ilością akcji kupionych a sprzedanych przez instytucje w danym okresie. Może to być wyrażone jako liczba akcji lub wartość w dolarach.

Dokładne dane na temat ruchów instytucjonalnych można znaleźć w raportach kwartalnych 13F, które fundusze są zobowiązane składać do amerykańskiej Komisji Papierów Wartościowych i Giełd (SEC). W tych raportach fundusze muszą ujawnić swoje posiadanie akcji spółek notowanych na giełdzie w USA.

Kolejnym ciekawym narzędziem jest wskaźnik Davida Ryana: Ants — Momentum, Volume and Price (MVP). Jest to narzędzie analityczne wykorzystywane w handlu akcjami, które pomaga wykryć aktywność kupujących, szczególnie instytucji. Nazwa “Ants” (ang. mrówki) pochodzi od charakterystycznego zachowania tych owadów, które działają w grupach i są znane z wytrwałości oraz ciężkiej pracy. Podobnie wskaźnik ten szuka wzorców kumulacji akcji przez duże fundusze, które przeprowadzają transakcje w dużej liczbie małych porcji, aby nie wpłynąć negatywnie na cenę rynkową.

David Ryan, którego nazwisko nosi wskaźnik, to znany inwestor i wielokrotny zwycięzca prestiżowego konkursu inwestycyjnego U.S. Investing Championship. Ryan wykorzystywał analizę techniczną, aby znaleźć akcje z potencjałem do silnych zysków, a jego metody obejmowały badanie wzorców kupowania przez instytucje.

Wskaźnik “Ants” skupia się na identyfikacji akcji, które wykazują drobne, ale konsekwentne wzrosty ceny, przy jednoczesnym wzroście wolumenu, co może wskazywać na akumulację przez duże fundusze. Takie zachowanie wolumenu i ceny jest postrzegane jako potencjalnie bycze, co może być wczesnym sygnałem do zakupu dla innych inwestorów.

Obecnie słyszałem (tylko z opowiadań), że są pomysły na nowy wskaźnik – na podstawie raportów, w których fundusze pokazują swoje zakupy zostanie odtworzony przy pomocy narzędzi AI bardziej dokładny proces tego w jaki sposób rynek: wolumen, cena i różne wskaźniki reagują na zakupy największych. Ale zanim to nastąpi (nie wiadomo czy taki wskaźnik będzie dostępny publicznie) mamy informację czym jest i jak działa Davida wskaźnik Ryana: Ants — Momentum, Volume and Price (MVP).

Wskaźnik “ANTS — Momentum, Volume and Price (MVP)” stworzony przez Davida Ryana jest narzędziem analitycznym wykorzystywanym głównie w analizie rynków finansowych, szczególnie przydatnym w handlu akcjami, walutami czy innymi instrumentami finansowymi.

Pomimo iż nazwa “ANTS” może sugerować analogię do wskaźnika opisanego w poprzedniej odpowiedzi dotyczącej przetwarzania transakcji, w kontekście wskaźnika Ryana, oznacza on coś zupełnie innego, skupiając się na trzech kluczowych aspektach: momencie (Momentum), wolumenie (Volume) i cenie (Price).

Dzisiaj na szybko przyjrzymy się najnowszym trendom i strategiom, które zyskują popularność wśród traderów na forex. Co nowego, co ciekawego przynosi nam technologia?